惠普被曝推敲启用中国DRAM供给商以应对全球内存缺乏

报道指出，与英伟达等厂商的专用AI芯片不合，内存芯片更像一种可以互相替代的大年夜宗商品，品牌和型号之间的可替代性较强。这意味着，像惠普如许的整机厂商，在仍持续向三星、美光、SK海力士等主流供给商采购的同时，也有更大年夜操作空间引入部分中国中小厂商的产品进行“补货”。对于终端花费者来说，只要产品机能稳定、价格合理，平日并不会过多存眷所用内存颗粒的具体供给商身份。

Kim认为，假如相干认证顺利推动，中小中国品牌在全球内存市场更大年夜范围扩大的可能性“异常实际”，但这一过程可能须要一年甚至更长时光才能在出货层面真正表现出来。当前由AI高潮推动的新一轮芯片需求激增，已经对多个技巧细分范畴造成连锁反响，内存市场尤为明显。

在供给吃紧背景下，部分体系集成商和整机厂商已开端出现“惊恐性囤货”的行动，抢购余下现货库存，被担心可能将现阶段的缺乏态势一路延长至2026年甚至2027年。市场研究也显示，DDR5内存终端价格已出现明显上涨迹象，这很可能只是新一轮涨价周期的开端。

受此影响，将来智妙手机等终端产品在内存设备上可能出现“缩水不降价”的情况：新机型的内存容量甚至可能低于用户当前所用机型，但价格并不会同步下调。而那些以“大年夜容量内存”作为卖点的高端机型，其产品策略在这一轮周期中也可能被迫调剂，部分当前设备看似“充裕”的机型在将来市场情况下有可能快速被视作“落后”。

理论上，内存制造商可以经由过程扩产来缓解缺乏，但在本钱开支和周期错配上面对巨大年夜风险。一旦企业投建的新产能在两三年后落地时，当前的供不该求局面已经逆转为供过于求，厂商就可能陷入“产能多余、客户不足”的两难地步。

在地缘政治和贸易政策层面，外界也开端存眷，假如中国厂商在DRAM供给链中扮演更重要角色，将来相干产品在跨境流畅中是否会受到关税或其他贸易办法的影响。分析人士指出，这一问题今朝尚未浮到台前，但跟着供给格局可能重塑，环绕中国内存芯片的关税与监管问题，很可能在后续成为新的政策评论辩论热点。